Gazdasági Ismeretek | Pénzügy » Aktív bankügyletek

Aktív bankügyletek (kötelezettség, speciális finanszírozási formák, pénzhitel) Kialakulása az ipari forradalom hatására fellép hatalmas tőke igénynek köszönhető. Hitelezés, a rendelkezésre álló pénzösszegek kihelyezését jelentik. Cél a forrás költségeknél magasabb hozamot elérve profitra szert tenni. Fajtái: 1. Hitelnyújtás 2. Betételhelyezés (más bankoknál, pl JB-i kötelező tartalék) 3. Követelést megtestesítő értékpapír vásárlás (pl: államkötvény) 4. Tőkeérdekeltségek szerzése (ez nem a KB fő tevékenysége) A hiteleket több szempont alapján csoportosíthatjuk: - A hitelfelvevők szerint: 1. Lakossági (általában tartós fogyasztási cikkeknél, lakásvásárlásnál, lakásépítésnél) 2. Vállalati hitelek, melyek lejáratuk szerint lehetnek: - Rövid lejáratú forgóeszköz hitelek (pl. a cég működését biztosító) a cég közeli jövőjének értékelése fontos, pénzügyi helyzetét vizsgálják - Hosszú

lejáratú projekt hitelek (pl. konkrét beruházási terv) több a kockázat, figyelni kell a gazdaság egészét érintő tendenciákra is 3. Költségvetési hitelek 4. Bankközi hitelek - A fedezet jellege szerint: Pénzhitelek v. reálhitelek: 1. Fedezettel rendelkező: - Kézizáloghitel (fedezete valamilyen ingóság, pl. maga a forgóeszköz készlet, nyáj) - Lombardhitelek (az értékpapírletéttel fedezett kézizáloghitel) - Jelzáloghitel (fedezete valamilyen ingatlan, épület, telek) - Okmányos hitel (a bank fedezetként valamilyen áruokmányt kap) 2. Fedezettel nem rendelkező v bianco hitelek - A lejárat szerint: 1. Rövid (kevesebb mint 1 év) 2. Közép (1 és 5 év között) 3. Hosszú (több mint 5 év) - A hitelszerződések tartalma szerint: 1. Pénzkölcsönök 2. Kötelezettség-vállalási hitelek (kicsit részletesebben következik ez!!) Kötelezettség vállalási hitelek: jellemzője, hogy pénzmozgás nélkül történik a hitelezés, a bank ebben az

esetben saját hitelképességét, megbízhatóságát "adja kölcsön". Fajtái: - Kauciós hitel (a bank az ügyfele jövőbeni kötelezettségeiért áll jót) - Elfogadványhitelek (a bank megengedi ügyfelének, hogy rá váltókat intézvényezzen egy bizonyos összegig) - Okmányos meghitelezés v. akkreditív-nyitás (külkereskedelmi fizetés mód, a bank vállalja, hogy a feltételeknek megfelelő szállítás, import esetén ügyfele helyett fizet) Az egyik legbiztonságosabb fizetési mód. A bank kötelezettséget vállal arra, hogy megbízója számlájának terhére harmadik személy, a kedvezményezett javára fizetést teljesít előre meghatározott összegben. Kockázat csökkentési lehetőség az eladónak és a vevőnek. (az eladó a bank fizetési ígéretét tartja kézben, biztosabb lehet abban, hogy 1 fizetnek neki, kockázata csökken. A vevő fizetőképességét erősíti a tárgyalási pozíciókban ez a lehetőség. A hitelek fő technikai

formái: - Folyószámlahitel: az ügyfél elszámolási számlájáról túlfizetést teljesíthet. - Számlahitel: klasszikus hitelformák. - Leszámítolási hitel: valamilyen értékpapír, általában váltó diszkontálással meghatározott jelenértékének kifizetését értjük. Hiteligények elbírálása: annak eldöntését célozza, hogy a hiteligénylőnek nyújtott hitel visszafizetésre kerül-e majd. Hitelképességnél a következőket vizsgálják: 1. Gazdasági környezet vizsgálata: az a közeg, amelyben minden vállalat működik, így a különböző makrogazdasági tendenciák, változások befolyásolják a vállalat jövőbeni teljesítményét. Az iparág, mint a vállalat szűkebb környezete szintén fontos. 2. A vállalat pénzügyi helyzete: a vállalati kockázatfelmérés alapja a vállalat pénzügyi kimutatásainak elemzésével, un. ráta elemzés Jellemzően használt mutatók: 1. 2. 3. 4. 5. Neve: Likviditási mutató Kiszámítása:

Értelmezése: Forgóeszközök / Rövidlej. A cég fizetőképességét tartozások mutatja (akkor jó, ha nagyobb 1-nél (Forgóeszközök Pontosabb "Gyors" likviditási mutató készletek) / Rövidlej. Tartozások Mekkora adósságot Eladósodottsági Idegen forrás / saját vagyon képes elviselni a cég mutató Adózott eredmény / A vállalat mennyire Eszközarányos összes eszköz hatékonyan használja a megtérülés rendelkezésére álló eszközállományt. Adózott eredmény / saját A befektetett tőke Sajátvagyonvagyon hatékonyságát jelzi %arányos os formában megtérülés 3. Hitelfedezet: az az érték, amelyet pénzzé téve a hitel visszafizetéséhez szükséges pénz megszerezhető (maga a tevékenység képes-e kitermelni a visszafizetéshez szükséges összeget). A hite fedezete lehet:  Személyi biztosítékok: a) Kezesség (valamely konkrét személy v. cég garantálja a visszafizetést) Fajtái: - Közönséges kezesség: vállalója

abban az esetben felel, ha az adóson nem lehet behajtani a követelést. - Készfizető kezesség: fizetési kötelezettsége feltétlenül és azonnal fellép a hiteladós nemfizetése esetén. b) Bankgarancia (bankok vállalják ügyfeleikért, ezzel lehetővé téve számukra, hogy egy másik banktól hitelt kapjanak) 2  Tárgyi biztosítékok: (értékpapír, pénz, takarékbetétkönyv lehet a tárgya) a) Óvadék v. kaució (likvid eszköz formáját ölti, nem teljesítés esetén könnyen biztosítja a pénzhez jutást) pl.: készpénz, értékpapír, állampapír, deviza- v. forint betét, kötvény, részvény b) Zálogjog (jelzálogjog, kézizálog, zálogjog jogokon) 4. A vállalat vezetőségének értékelése: a vállalat hatékonyságát alapvetően befolyásolja, ennek az értékelésnek a szerepe napjainkban egyre fontosabb. Speciális finanszírozási formák: - lízing - faktoring - forfetírozás - kockázati tőkenyújtás 1. Lízing: olyan bérbevételi,

illetve bérbe adási tevékenység, amelynek során a bérlő valamely termelőeszközt használatra, előre meghatározott időre bérbe vesz. Alapvető fajtái: - Pénzügyi lízing: az eszköz a szerződés lejáratakor maradványértéken, vagy anélkül a kifizetett lízingdíj fejében átmegy a lízingbe vevő tulajdonába. (felmérik a vevő hitelképességét) - Operatív lízing: az eszköz csak átmenetileg marad a bérbevevő tulajdonában. (rövidebb ideig kell neki, mint a tárgy hasznos ideje) - Szervizlízing: szervízszolgáltatással kibővített lehetőség. (növelt értékű szolgáltatás) - Visszlízing: saját befektetett eszközöket eladják a lízingtársaságnak, és azonnal visszalízingelik tőle az eladott eszközöket. Csoportosítása tárgya szerint: - Tőkejavak lízingje (mobil, immobil tárgyak) - Fogyasztási javak lízingje (tartós fogyasztási cikkek) - Személyi lízing (emberek bérelése) Előnyei: - A lízingbe vevőnek: a lízingdíj

költségként elszámolható, adóalapot csökkent - A lízingtársaság számára: alacsonyabb kockázattal tudja tőkéjét kihelyezni. (A társaságnak a legfontosabb biztosítékok: bankgarancia, ingatlan fedezet, készfizető kezesség, értékpapír letét) 2. Faktoring: egy pénzügyi szolgáltatás, amelyben az áru eladója rövid lejáratú hiteleladásainak ellenértékét átruházza a faktorra, aki garantálja annak behajtását az adóstól, és magára vállalja a behajtás sikertelenségének kockázatát is. Szolgáltatásai: - Hitelezési kockázat átvállalása: a vevő cég rizikójának átvállalását jelenti. Ezek szerint lehet: - visszkereseti faktorálás: a vevő kockázatát semmilyen mértékben nem vállalja ("fizeti, ha már fizettek" - pay as paid) - visszkereset nélküli faktorálás: előre fizet az eladónak a faktor, azzal a kikötéssel, hogy ha a vevő nem fizet neki, akkor az eladó köteles megtéríteni az adott összeget. -

Finanszírozási szolgáltatás: a faktorálandó számlák ellenértékét a követelés esedékessége előtt megelőlegezi az eladónak. - Adminisztratív funkció: alapja az összes többi funkciónak. A nyilvántartási stb információkat vezeti a cég. 3 Létezik országhatárokat átlépő faktoring, ebbe negyedik fél is bekapcsolódik: Exportőr Importőr Exporfaktor Importfaktor 4